解析资产管理产品相关会计处理规定

财政部于2022年5月25日发布了《资产管理产品相关会计处理规定》(财会[2022]14号)(简称《规定》)。《规定》适用于《人民银行银保监会证监会外汇局关于规范金融机构资产管理业务的指导意见》(银发〔2018〕106号)(简称《资管新规》)的资产管理产品。

　　根据财会〔2020〕22号，适用《资管新规》的资产管理产品自2022年1月1日起首次执行《企业会计准则第22号——金融工具确认和计量》(财会〔2017〕7号)(简称22号准则)、《企业会计准则第23号——金融资产转移》(财会〔2017〕8号)、《企业会计准则第24号——套期会计》(财会〔2017〕9号)和《企业会计准则第37号——金融工具列报》(财会〔2017〕14号)(合称新金融工具相关会计准则)。因此《规定》的出台有利于细化对资产管理产品会计处理的指导，推动资产管理产品严格执行企业会计准则，提高会计信息质量，更好地服务投资者的决策需求。

　　普华永道观察：

　　在资产管理产品全面走向净值化管理后，份额净值，尤其是用于申赎交易的份额净值，成为管理人和投资人最关注的指标。结合《资管新规》“净值生成应当符合企业会计准则规定”的要求，净值生成承担了符合产品说明书/合同约定和会计准则的双重责任，因此《规定》的内容尽量兼顾了资产管理行业的特点及需要。

　　值得指出的是，份额净值本身并非会计准则规范的概念，它虽以资产管理产品的净资产为基础生成，但并不代表其直接等于净资产/份额总数，在基于会计准则生成的净资产与份额净值计算时使用的净资产之间，可以有必要的调节项目，因为产品说明书或合同与会计准则并不总是完美同步。例如，财政部会计司有关负责人就印发《资产管理产品相关会计处理规定》答记者问(简称《答记者问》)在谈到按权责发生制原则确认管理人报酬时，指出管理人报酬的会计处理“并不妨碍资管产品按照未扣除管理人报酬前的净值计算业绩并以此为基础确定